三封恐吓信和N温泉的照片。
恐吓者在这段时间，从来没有在山路面前出现过，也由于对方太会隐藏自己，使得山路对对方一无所知。
“真的一无所知么？”
山路拼命思索着。那个家伙难道没有露出任何狐狸尾巴吗？虽然有恐吓信，可是想从信上查出对方的姓名，是不可能的事情。
（不，等一下。）
山路沉思着，仔细一想，好象有点不合常理，因为S只寄恐吓信，没有采取其他行动，这不是有点奇怪么？
（那个家伙为何不用电话呢？）
是有点不可思议。目前横滨也可以直通，以电话勒索，不是最安全和方便吗？在很多小说和电影中的恐吓者都是使用电话，可是S一次也没有使用电话。
（这到底是什么缘故呢？）
山路想到两个理由。
第一，S是聋哑者，无法使用电话。
第二个理由是山路认识S的声音，一旦打电话，马上就会被认出来。
仔细考虑的话，第一个理由不太可能，因为聋哑者不会讲话，也听不到声音，不可能想出用录音机勒索山路的这种点子，利用“听众时间”进行勒索，对方绝对不是聋哑者。
（我认识那个家伙的声音。）
山路得到这个结论。由于只认得声音，不认得笔迹，所以对方才用恐吓信。
难道没有其他奇怪的地方么？难道没有其他破绽吗？
山路抱着胳膊在房间里面走来走去。
“有啦！”山路忍不住这么大叫起来。为什么S会利用“听众时间”这个节目呢？这个有必要加以深思。S在恐吓信这么写着：“我知道你是犯人”如果真的知道，为什么不一开始就写恐吓信向他勒索金钱呢？利用“听众时间？”，不是在浪费时间吗？而且还一连写两封明信片给“听众时间”，这完全是浪费时间呀！
（想来想去，只想到一个理由。）S并不是三年前的那个事件的目击者，多半是从旧报纸堆里看到那个事件吧？于是想利用那个时间向山路勒索，问题是他不知道山路会不会接受勒索？有没有杀害妻子，于是想利用“听众时间”看山路的反应，刚好那时正在放映一部杀害妻子的电影，于是利用那部电影的主题曲看山路的反应，结果山路中计，眼见有希望的S就前往N温泉拍照片，从三年前的旅客登记簿找到事件那天投宿N温泉的须贝太郎的名字，并且加以利用，因此寄来的N温泉的照片绝对不是三年前照的。
（S利用收音机的“听众时间”让我中计，我认得S的声音。）如此一来，事情全部明朗化。山路看着空中，我知道那个家伙的声音，那个家伙的声音……（那个家伙！）山路点燃香烟，一脸苍白。为什么这么简单的诡计现在才发觉呢？
在听众时间播放出“夜之爱”时，对方的身份就已经暴露出来。
如果是别人想利用“听众时间”，寄给该节目的明信片不见得会被采用，因为拥有采用大权的是支持人曾根崎，如果S表示曾根崎，又怎么知道山路的反应呢？知道山路去广播电台调查明信片的人只有曾根崎一个，可以说曾根崎利用“听众时间”测试山路的反应。
此外，山路跟曾根崎见面后，记得对方的相貌和声音，但不知道对方的笔迹，这跟恐吓者的条件也吻合，因此曾根崎就是S。
此外，播放“夜之爱”这首歌曲也很奇怪，这是一首不极力的曲子，不适合当点播的歌曲。
山路调查曾根崎的住所，查出他住在千濂谷的某幢公寓。